Os ataques de Elon Musk ao CFPB removem o obstáculo à construção de ‘X Money’

Elon Musk, o homem mais rico do mundo, é amplamente conhecido por acumular sua fortuna através de Tesla, sua empresa de carros elétricos e SpaceX, a empresa de foguetes que ele fundou.

Mas ele começou sua carreira tentando atrapalhar as finanças do consumidor como co-fundador de uma empresa de serviços financeiros digitais que mais tarde se tornou PayPal. Agora, ele está trabalhando para transformar o X.com, sua plataforma de mídia social, em uma carteira virtual, onde as pessoas podem enviar dinheiro umas às outras.

Esses tipos de plataformas de pagamento digital, que outras empresas de tecnologia, como Apple e Meta, também são executadas, têm intenso escrutínio pelo Bureau de Proteção Financeira do Consumidor.

Mas esse escrutínio provavelmente facilitará, em grande parte por causa de Musk, que tem sido capacitado pelo governo Trump de remodelar agências federais como o Consumer Bureau.

Nos últimos dias, a equipe do Departamento de Eficiência do Governo de Musk, que não é um departamento formal de ramo executivo, desceu ao Bureau de Consumidores, obtendo acesso à sua sede e sistemas de computadores como parte de um esforço mais amplo para desmontá-lo.

Na semana passada, Musk marcou o momento em X, escrevendo “CFPB RIP”, ao lado de um emoji de uma lápide.

Enquanto a equipe de desregulamentação de Musk atravessa várias agências federais, ele foi criticado por ter numerosos conflitos de interesse envolvendo seus negócios.

E em X, uma das maneiras mais promissoras de Musk pode aumentar os lucros é através de um negócio de pagamentos, que pode cobrar taxas por transações. Construir que os negócios seriam mais fáceis sem ter que lidar com um regulador como o Consumer Bureau, que tem um histórico recente de trazer casos contra empresas de pagamento.

“Elon Musk está trabalhando no mercado de produtos financeiros no momento”, disse Richard Cordray, que foi o diretor inaugural do presidente Barack Obama e permaneceu no cargo durante o primeiro ano da primeira presidência de Trump. “É muito conveniente que ele esteja tentando neutralizar o regulador para o qual ele teria que responder”.

“Esse é um flagrante conflito de interesses”, continuou Cordray. “Se ele fosse um funcionário do governo, não seria permitido.”

Trump defendeu Musk, dizendo que “não está ganhando nada” em seu papel de desregulamentação. Na semana passada, as autoridades da Casa Branca disseram que cabia ao Sr. Musk policiar suas próprias ações.

Em uma aparição conjunta oval com Trump na terça -feira, Musk disse que todas as ações de sua equipe “são totalmente públicas”.

“Você pode ver tudo o que está acontecendo e pode ver, estou fazendo algo que beneficia uma das minhas empresas ou não?” O Sr. Musk acrescentou. “É totalmente óbvio.”

No entanto, a Casa Branca designou todos os documentos produzidos ou recebidos pela equipe de Musk como registros presidenciais, protegendo -os do acesso público até pelo menos 2034.

Representantes do X e do Consumer Bureau não responderam aos pedidos de comentários.

Os aplicativos de pagamentos digitais se tornaram uma parte essencial de como os americanos são transportados; Apple, Google, PayPal e Block, que possuem aplicativos de caixa, são todos grandes players.

E o Consumer Bureau tem sido o principal regulador financeiro federal dessas empresas de tecnologia não bancária.

Três meses atrás, isso finalizou uma regra – que entrou em vigor no mês passado – dando a si mesmo autoridade de supervisão sobre as empresas de pagamento digital. Isso permite que os examinadores da agência se aprofundem nos detalhes dos sistemas de pagamento e dados de transações dessas empresas.

Ultimamente, o Bureau vinha realizando agressivamente ações de execução contra algumas das maiores empresas do setor. No mês passado, ele acusou o Block, que possui o aplicativo de caixa, de permitir transações fraudulentas e ordenou que ele retornasse US $ 120 milhões para os consumidores. Em dezembro, processou vários bancos por sua operação de Zelle, um sistema de pagamento que Rohit Chopra, diretor da era da agência de consumidores, disse “se tornou uma mina de ouro para fraudadores, enquanto muitas vezes deixava as vítimas para se defender”. (Os bancos negaram qualquer irregularidade e estão lutando contra o processo.)

Um grupo comercial que representa o X de Musk e outras empresas de tecnologia financeira processaram o Bureau de Consumidores no mês passado, desafiando sua autoridade para definir regras que regem o setor. Os advogados do grupo comercial invocaram Trump, reclamando que o Departamento de Consumidores havia avançado com a regra antes que a nova administração tomasse escritório.

Na sexta -feira, o presidente Trump instalou Russell Vough, recém -confirmado como diretor de Gabinete de Administração e Orçamento, como diretor interino da agência. O Sr. Vought ordenou que a equipe da agência interrompeu todo o trabalho, incluindo supervisão e aplicação.

Ele também ordenou que eles “parassem de investigações pendentes”, em um e-mail de todos os anos revisado pelo New York Times.

Em janeiro, Musk anunciou uma parceria com a Visa para construir um sistema de pagamento ponto a ponto chamado X Money Conta. O acordo foi um passo importante para X, para se tornar o que Musk chamou de “um aplicativo para tudo”. Sob o acordo, os usuários poderão fazer pagamentos ponto a ponto de cartões de débito e transferir fundos para suas contas bancárias.

Musk vê a adição de uma capacidade de pagamento a X como crítica para o crescimento da empresa.

Em 2022, ao adquirir o Twitter, Musk projetou que, dentro de um ano, a plataforma poderia gerar US $ 15 milhões com pagamentos. (Essa receita não se concretizou, pois X procurou aprovações regulatórias para lidar com transações.) Até 2028, esse número poderia subir para aproximadamente US $ 1,3 bilhão, ele afirmou em um livro de arremesso circulado aos banqueiros que estavam financiando o acordo.

Na época, mais de 90 % da receita do Twitter veio de dólares de anúncios. O desenvolvimento de um recurso de pagamento, disse o Pitch Book, desinvestiria o aplicativo dos anunciantes, substituindo essa receita por assinaturas e taxas do negócio de pagamento.

Musk sugeriu essas ambições mais amplas em X. em novembro, ele Postado Uma captura de tela da conta X de Joe Rogan, que incluía um botão “$”, provocando especulações generalizadas sobre quanto tempo a plataforma de mídia social começaria a oferecer um recurso de pagamento.

O progresso foi lento, em parte porque X precisaria garantir licenças de transmissor de dinheiro em todos os estados para implementar um sistema nacional. A empresa agora detém essas licenças em mais de 30 estados.

O acordo Visa permitirá que X transfira dinheiro na rede da Visa, em vez de obter suas próprias licenças.

Em um Postagem em x No mês passado, anunciando o acordo de visto, Linda Yaccarino, executivo -chefe da X, destinou os planos Grander. “Primeiro de muitos grandes anúncios sobre X Money este ano”, escreveu ela.